Vàng quyết định phá vỡ dưới 2330 USD, Bitcoin giảm xuống dưới 64.000 USD! Lý do thực sự đằng sau sự hỗn loạn đột ngột của thị trường

Vàng giảm xuống dưới 2330 USD và Bitcoin đã lấy lại được lợi nhuận, giảm xuống dưới 64.000 USD. Thị trường tiền tệ trải qua những biến động đáng kể, với tỷ giá USD/JPY tăng qua đêm qua mức 160 trước khi nhanh chóng giảm trở lại. Tin đồn về sự can thiệp của thiên nga đen của Nhật Bản lan rộng, sau đó là sự phục hồi khiêm tốn lên 156,71. Sự hỗn loạn thị trường đột ngột có thể là do Cục Dự trữ Liên bang, cơ quan sẵn sàng áp dụng quan điểm diều hâu hơn ngay từ tuần này.

Căng thẳng ở Trung Đông đã giảm bớt, theo Financial Times, với việc Israel giảm bớt đáng kể lập trường trong các cuộc đàm phán con tin với Hamas, mang lại hy vọng về một bước đột phá ngoại giao để chấm dứt chiến tranh Gaza.

Một nhà ngoại giao quen thuộc với các cuộc đàm phán cho biết sau nhiều tuần bế tắc, Israel đã đồng ý với đề xuất ban đầu đình chỉ chiến đấu trong sáu tuần, trong đó Hamas sẽ thả 33 con tin, bao gồm trẻ em, người già, phụ nữ và các tù nhân bị thương.

Sau tin tức này, sức hấp dẫn trú ẩn an toàn của vàng đã giảm mạnh, đẩy giá xuống mức thấp nhất là 2326 USD.

Trong phiên giao dịch châu Á hôm thứ Hai, đồng Yên Nhật tăng giá đột ngột do thị trường đóng cửa nghỉ lễ, dẫn đến suy đoán rằng các quan chức Nhật Bản đang mất kiên nhẫn với suy thoái kinh tế và đã thực hiện tốt lời đe dọa hỗ trợ nền kinh tế.

Các nhà giao dịch và chiến lược gia chỉ ra rằng chính phủ Kishida ở Nhật Bản phải đối mặt với một thách thức, vì bất kỳ sự can thiệp nào cũng có thể cần được duy trì, đặc biệt là khi thị trường chuẩn bị cho việc Fed duy trì lãi suất cao hơn trong thời gian dài trong tuần này, làm tăng sức hấp dẫn của đồng đô la. .

Yusuke Miyairi, chiến lược gia ngoại hối tại Nomura International Plc, nhận xét: "Trừ khi tình hình kinh tế vĩ mô thay đổi, việc quay trở lại mức 160 sắp xảy ra."

Ông giải thích rằng giao dịch đồng yên hôm thứ Hai cho thấy thị trường không quá lo ngại xung đột với Bộ Tài chính, cơ quan giám sát chính sách ngoại hối của đất nước.

Quan chức tiền tệ hàng đầu của Nhật Bản, Masato Kanda, không tiết lộ liệu chính quyền có can thiệp vào thị trường vào thứ Ba hay không, nói rằng bất kỳ biến động ngoại hối quá mức nào do đầu cơ sẽ có tác động tiêu cực đến nền kinh tế và các biện pháp thích hợp sẽ được thực hiện. để giải quyết những biến động đó.

Các nhà phân tích của Citi Group dự đoán tỷ giá USD/JPY sẽ dao động trong khoảng từ 155 đến 160 khi các nhà hoạch định chính sách của Fed họp vào thứ Ba và thứ Tư và các nhà đầu tư tập trung vào dữ liệu kinh tế quan trọng để đánh giá sức mạnh của nền kinh tế Mỹ.

Nguồn:Bloomberg

Cameron Crise, chiến lược gia vĩ mô tại Bloomberg, cho biết: "Mặc dù có thể chưa có xác nhận chính thức trong một thời gian nữa, nhưng có vẻ như chúng ta có thể coi đây là một thẻ điểm can thiệp thành công."

Krishna Srinivasan, Giám đốc IMF khu vực Châu Á và Thái Bình Dương, phát biểu tại cuộc họp báo về triển vọng kinh tế khu vực ở Singapore, đã đề cập rằng đồng đô la đã mạnh lên trong bối cảnh nền kinh tế Mỹ mạnh mẽ, lạm phát dai dẳng và đường lối chính sách tiền tệ. Ông lưu ý một cách mơ hồ rằng các ngân hàng trung ương đôi khi xem xét sự can thiệp phù hợp trong một số trường hợp nhất định.

Tuy nhiên, ông không nêu rõ bất kỳ thẩm quyền nào, giải thích rằng các chức năng thị trường đôi khi có thể bị suy giảm, dẫn đến sự sai lệch lớn và nhanh chóng trong tỷ giá hối đoái, có thể gây rối loạn và đặt ra thách thức đối với sự ổn định tài chính. Trong những trường hợp như vậy, sự can thiệp đôi khi là thích hợp.

Đồng yên có khả năng giảm tháng thứ tư liên tiếp do Ngân hàng Trung ương Nhật Bản tuần trước vẫn giữ lãi suất chuẩn ở mức 0-0,1% và không có dấu hiệu giảm mua trái phiếu, khiến các nhà giao dịch có lý do mới để bán. Trong khi đó, tại Mỹ, Cục Dự trữ Liên bang dự kiến ​​sẽ giữ lãi suất cao hơn mức hiện tại khoảng 5 điểm phần trăm trước quý IV.

Leah Traub, nhà quản lý danh mục đầu tư tại Lord Abbett & Co., lưu ý rằng đồng yên "đã đặc biệt theo dõi chặt chẽ sự chênh lệch lãi suất giữa Mỹ và Nhật Bản trong năm nay." Bà nhấn mạnh, "Mặc dù động thái hôm thứ Hai dường như là sự can thiệp của chính quyền, nhưng mọi tác động của những biện pháp can thiệp tạm thời như vậy sẽ rất ngắn ngủi. Nếu Ngân hàng Nhật Bản và Bộ Tài chính muốn ngăn chặn tình trạng sụt giá thêm, họ sẽ phải thay đổi các nguyên tắc để phản ánh việc giảm mua trái phiếu và/hoặc tăng lãi suất.”

Với bối cảnh kinh tế ở Mỹ, nhiệm vụ của chính phủ Nhật Bản có thể sẽ trở nên khó khăn hơn trong những ngày tới. Theo Bloomberg Economic Research, Fed có thể đưa ra tín hiệu về lập trường diều hâu hơn ngay từ tuần này.

Dữ liệu kinh tế tuần này cũng sẽ rất quan trọng, tập trung vào báo cáo Bảng lương phi nông nghiệp (NFP) của Hoa Kỳ cho tháng 4, sẽ công bố vào thứ Sáu. Dấu hiệu suy yếu kinh tế có thể làm dấy lên kỳ vọng rằng Fed có thể nới lỏng chính sách sớm hơn dự đoán của thị trường. Báo cáo dự kiến ​​​​sẽ cho thấy tốc độ tăng trưởng việc làm chậm lại trong tháng nhưng vẫn ở mức mạnh mẽ.

"Dữ liệu bảng lương phi nông nghiệp yếu có thể cứu Bộ Tài chính" Yusuke từ Nomura International cho biết.

Tất cả điều này cho thấy rằng các nhà hoạch định chính sách Nhật Bản đang hy vọng hỗ trợ đồng nội tệ của họ có thể phải đối mặt với một trận chiến khó khăn phía trước.

Tom Fitzpatrick, Giám đốc điều hành của Global Market Insights tại RJ O'Brien & Các cộng sự đã nêu, "Sai lầm lớn nhất khi can thiệp mà không có sự hỗ trợ về chính sách là vạch ra ranh giới rõ ràng."

Ông lưu ý rằng nếu các nhà quản lý danh mục đầu tư Nhật Bản tin rằng đồng đô la sẽ vẫn mạnh hoặc tăng giá hơn nữa, thì điều này có thể mang lại cho họ cơ hội tăng tỷ lệ nắm giữ các tài sản thu nhập cố định không được bảo đảm của Hoa Kỳ.

"Nếu bạn là nhà đầu tư Nhật Bản, đây là một món quà" anh ấy nói.